「クラビヨ、NYSEのIPOデビューでウォール街で話題をさらう」

クラビヨ、NYSEのIPOデビューでウォール街で話題

マーケティングオートメーション企業であるKlaviyoは、ニューヨーク証券取引所(NYSE)での初公開株式(IPO)後、株式が9.2%急騰し、ウォール街で注目を浴びました。

この成功は、Klaviyoだけでなく、テック業界全体にとっても注目すべきものであり、2021年末以来、ベンチャーキャピタルによって支援されたソフトウェア企業として米国で初めて注目されるIPOとなります。ただし、株価は32.76ドルで終了し、初めの36.75ドルのオープン後、一日中下落したことも注目すべきです。

KlaviyoのNYSEへの道のり

KlaviyoのNYSEデビューへの道のりは、大きな成長と革新への取り組みで特徴付けられています。同社は有力なベンチャーキャピタル企業からの複数の資金調達を確保し、マーケティングテクノロジー分野でのトッププレイヤーとしての地位をさらに確固たるものにしました。

IPO時の評価額は87億ドルと推定され、Klaviyoは近年公開されたソフトウェア企業の中でも最も価値のある企業の一つと位置づけられました。

KlaviyoはIPOを1株30ドルで設定し、1920万株を一般に公開しました。この価格設定により、同社の完全に希釈した基準での評価額は約90億ドルとなりました。このうち1150万株は同社自体によって売却され、Klaviyoのバランスシートに3億4500万ドルの現金が注入されました。

この評価額は、2021年の民間資金調達ラウンドで達成した95億ドルの評価額よりもわずかに低いものでした。それにもかかわらず、Klaviyoにとってはベンチャーキャピタル支援のソフトウェア企業から公開企業への重要な節目を示すものでした。

KlaviyoのIPOはNYSEでティッカーシンボル「KVYO」で開始されました。このIPOは、食品配達会社のInstacart(NASDAQ:CART)がNASDAQに初登場し、初日に株価が40%急騰し、その後12%上昇した翌日に行われました。KlaviyoとInstacartの両社は、ほぼ2年間にわたって停滞していたテックIPO市場を切り開こうとしました。

Klaviyoの持続力

前の週にはチップデザイナーのArmが公開されましたが、Armは英国に拠点を置き、日本のソフトバンクグループ株式会社(TYO:9984)によって管理されていることを強調することが重要です。そのため、KlaviyoのIPOは米国のテック企業にとって特に重要なものとなります。

Klaviyoの最近のデビューまで、テックIPO市場は比較的停滞していました。米国で公開された最後のベンチャーキャピタル支援のソフトウェア企業は、2021年12月にIPOを果たしたHashiCorp(NASDAQ:HCP)とSamsara Inc(NYSE:IOT)でした。

当時、ナスダックは新たな高みに到達し、投資家は成長株を熱望していました。しかし、2022年にはインフレが上昇し、金利が上昇したことにより、投資家のリスク回避的な姿勢が広まりました。これにより、テック株は2008年の金融危機以来最悪の年となりました。

テック株にとっては困難な1年であった2022年に対し、2023年はナスダックが復活しました。IPOの書類によると、Klaviyoは最新四半期における51%の売上成長を報告し、1億6460万ドルに達しました。同社はまた、収益性を達成し、前年の1170万ドルの損失に対して1090万ドルの純利益を報告しています。